Lv 1. Derivatives - 무위험 결합 포트폴리오

안녕하세요 박정준 강사님,

강의 중 알려주신 무위험 결합 포트폴리오에 대한 질문이 있습니다.

손실을 최소화 하기 위해 S 주식을 사고 S 주식에 대한 쇼트 포지션을 취한다면, 주가가 떨어졌을 때 결국 net gain/loss는 0에 수렴할텐데, 

무위험 결합 포트폴리오가 이렇게 수익이나 손실의 최소화가 목적이라면, 애초에 이런 귀찮은 작업을 뭐하러 하는지, 처음부터 투자를 안하면 되는게 아닌가 하는 생각이 들어서요.

이는 헤지의 목적에 대한 궁금증으로 이어지기도 합니다. 학문적으로 완벽한 헤지가 가능하다라고 한다면 위와 같은 상황이 발생할텐데, 어떤 이득을 바라보고 이를 수행하는가?

제가 어떠한 점을 놓치고 있는건지 설명해주신다면 너무나 감사하겠습니다.